【早知道】央行：完善應(yīng)對股票市場異常波動等政策工具；美股三大指數(shù)續(xù)創(chuàng)歷史新高，特斯拉漲超9%

【摘要】一攬子增量政策發(fā)力見效，10月末M1增速回升；央行：完善應(yīng)對股票市場異常波動等政策工具，維護(hù)金融市場平穩(wěn)健康運(yùn)行；《國家民用空間基礎(chǔ)設(shè)施中長期發(fā)展規(guī)劃（2026-2035）》正在編制；自然資源部：運(yùn)用專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地；中汽協(xié)：10月新能源汽車銷量143萬輛，同比增長49.6%；券商再掀“降息”潮，客戶保證金利率降至0.1%；外資加碼中國資產(chǎn)，境外上市中國ETF吸金逾千億；美股三大指數(shù)續(xù)創(chuàng)歷史新高，道指漲0.69%，特斯拉漲超9%。

隔夜外盤

美股三大指數(shù)集體收漲，道指漲0.69%，標(biāo)普500指數(shù)漲0.1%，納指漲0.06%；均續(xù)創(chuàng)歷史新高。特斯拉漲超9%，總市值1.12萬億美元，升至美股第七位。奈飛、谷歌漲超1%；英特爾跌超4%，蘋果、英偉達(dá)、微軟、Meta跌超1%，亞馬遜小幅下跌。加密貨幣概念股大漲，嘉楠科技漲超41%，MicroStrategy漲超25%，Coinbase漲超19%。納斯達(dá)克中國金龍指數(shù)收漲0.59%，熱門中概股多數(shù)上漲，小鵬汽車漲超5%，理想汽車漲近3%，京東、阿里巴巴漲超1%。愛奇藝跌超1%，高途跌超5%。

熱點(diǎn)聚焦

1、一攬子增量政策發(fā)力見效 10月末M1增速回升

11月11日，中國人民銀行公布的最新金融數(shù)據(jù)顯示，今年前10個月，人民幣貸款增加16.52萬億元，10月末人民幣貸款余額同比增長8%；社會融資規(guī)模增量為27.06萬億元。10月末的社融存量同比增長7.8%。10月末，廣義貨幣（M2）余額同比增長7.5%，比上月末回升0.7個百分點(diǎn)；狹義貨幣（M1）余額同比下降6.1%,比上月末回升1.3個百分點(diǎn)，為年內(nèi)首次增速回升。此外，M1與M2剪刀差也有所收窄。一攬子增量金融政策持續(xù)發(fā)力見效，已反映在10月金融總量增速與信貸社融數(shù)據(jù)上。權(quán)威專家指出，貨幣政策將繼續(xù)保持支持性的立場。今年以來的貨幣政策力度也是近年來最大的，受到了市場的普遍好評。市場普遍認(rèn)為，明年貨幣政策有望繼續(xù)保持較強(qiáng)力度，為經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長和高質(zhì)量發(fā)展創(chuàng)造良好的貨幣金融環(huán)境。

2、央行：促進(jìn)股票市場投資和融資功能相協(xié)調(diào) 拓寬境外投資者投資境內(nèi)資本市場渠道

中國人大網(wǎng)發(fā)布央行行長潘功勝受國務(wù)院委托作關(guān)于金融工作情況的報告。潘功勝表示，不斷深化金融改革開放，加快構(gòu)建中國特色現(xiàn)代金融體系。完善貨幣政策的執(zhí)行機(jī)制、目標(biāo)體系、基礎(chǔ)貨幣投放機(jī)制，健全市場化利率形成和傳導(dǎo)機(jī)制。支持大型商業(yè)銀行補(bǔ)充資本。深化農(nóng)村信用社改革。促進(jìn)股票市場投資和融資功能相協(xié)調(diào)，拓寬境外投資者投資境內(nèi)資本市場渠道。發(fā)展多層次債券市場，加強(qiáng)金融市場基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和統(tǒng)籌監(jiān)管。穩(wěn)慎扎實(shí)推進(jìn)人民幣國際化。持續(xù)做好重點(diǎn)群體支付服務(wù)。健全自主可控的跨境支付體系。推進(jìn)香港、上海國際金融中心建設(shè)。

3、央行：完善應(yīng)對股票市場異常波動等政策工具 維護(hù)金融市場平穩(wěn)健康運(yùn)行

中國人大網(wǎng)發(fā)布央行行長潘功勝受國務(wù)院委托作關(guān)于金融工作情況的報告。潘功勝表示，強(qiáng)化金融監(jiān)管作為防范金融風(fēng)險“第一道防線”的作用，健全具有硬約束的金融風(fēng)險早期糾正機(jī)制。繼續(xù)穩(wěn)妥化解地方政府融資平臺金融債務(wù)風(fēng)險，推動融資平臺數(shù)量壓降和市場化轉(zhuǎn)型。加大“白名單”項(xiàng)目貸款投放力度，支持盤活存量閑置土地。完善應(yīng)對股票市場異常波動等政策工具，維護(hù)金融市場平穩(wěn)健康運(yùn)行。筑牢有效防控系統(tǒng)性風(fēng)險的金融穩(wěn)定保障體系，落實(shí)防范化解金融風(fēng)險問責(zé)制度。

4、《國家民用空間基礎(chǔ)設(shè)施中長期發(fā)展規(guī)劃（2026-2035）》正在編制

11月11日，國家航天局總工程師李國平在2024珠海論壇表示，促進(jìn)商業(yè)航天持續(xù)發(fā)展的基本原則是支持鼓勵、規(guī)范有序。據(jù)悉，目前國家航天局正在會同相關(guān)部門編制《國家民用空間基礎(chǔ)設(shè)施中長期發(fā)展規(guī)劃（2026-2035）》，規(guī)劃鼓勵“能商則商”，留出商業(yè)航天發(fā)展的空間，研究放寬商業(yè)遙感衛(wèi)星分辨率限制。

5、自然資源部：運(yùn)用專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地

自然資源部發(fā)布關(guān)于運(yùn)用地方政府專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地的通知，其中提出，運(yùn)用專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地，是減少市場存量土地規(guī)模、改善土地供求關(guān)系、增強(qiáng)地方政府和企業(yè)資金流動性、促進(jìn)房地產(chǎn)市場止跌回穩(wěn)的關(guān)鍵舉措。各地要提高政治站位，主動擔(dān)當(dāng)作為，積極做好地塊篩選和項(xiàng)目儲備，推動專項(xiàng)債券資金加快落地，切實(shí)做到規(guī)范操作、有章可循、從嚴(yán)管理、精準(zhǔn)高效。通知提出，收回收購的土地原則上當(dāng)年不再供應(yīng)用于房地產(chǎn)開發(fā)。確有需求的，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)控規(guī)模，優(yōu)化條件實(shí)施供應(yīng)，在落實(shí)“五類調(diào)控”的同時，供應(yīng)面積不得超過當(dāng)年收回收購房地產(chǎn)用地總面積的50%。收回收購?fù)恋赜糜诿裆I(lǐng)域和實(shí)體經(jīng)濟(jì)項(xiàng)目的，不受上述限制。

6、中汽協(xié)：10月新能源汽車銷量143萬輛 同比增長49.6%

中汽協(xié)發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，10月，新能源汽車產(chǎn)銷分別完成146.3萬輛和143萬輛，同比分別增長48%和49.6%，新能源汽車新車銷量占汽車新車總銷量的46.8%。1—10月，新能源汽車產(chǎn)銷分別完成977.9萬輛和975萬輛，同比分別增長33%和33.9%，新能源汽車新車銷量達(dá)到汽車新車總銷量的39.6%。

7、10月我國動力和其他電池銷量同比增長47.4%

中國汽車動力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟數(shù)據(jù)顯示，10月，我國動力和其他電池銷量為110.3GWh，環(huán)比增長6.2%，同比增長47.4%。其中，動力電池銷量為79.1GWh，占總銷量71.7%，環(huán)比增長3.3%，同比增長30.6%；其他電池銷量為31.2GWh，占總銷量28.3%，環(huán)比增長14.1%，同比增長118.6%。1—10月，我國動力和其他電池累計銷量為796GWh，累計同比增長43.2%。其中，動力電池累計銷量為604.5GWh，占總銷量75.9%，累計同比增長26.7%；其他電池累計銷量為191.5GWh，占總銷量24.1%，累計同比增長143.2%。

8、券商再掀“降息”潮 客戶保證金利率降至0.1%

11月11日盤前，海通證券、國泰君安等券商公告稱，11月11日起，公司調(diào)整客戶人民幣保證金利率標(biāo)準(zhǔn)，調(diào)整后的人民幣保證金利率標(biāo)準(zhǔn)為0.10%（年化）。今年以來，券商已經(jīng)多次“降息”，保證金利率從2023年的0.25%（年化，下同），降到了今年3月左右的0.2%，7月底又陸續(xù)降至0.15%，如今已降至0.1%。

9、外資加碼中國資產(chǎn) 境外上市中國ETF吸金逾千億

一系列增量政策正助推中國資產(chǎn)重估，外資加碼中國的趨勢也越來越清晰。10月，境外上市中國交易型開放式指數(shù)基金（ETF）錄得人民幣1115億元的凈流入，截至月末規(guī)模達(dá)到人民幣8180億元，單月增幅為9%。與此同時，全球主動基金對中國股票的配置倉位也有所反彈。近期，貝萊德、富達(dá)、高盛等多家外資機(jī)構(gòu)頻頻現(xiàn)身于A股上市公司調(diào)研名單，積極關(guān)注中國資產(chǎn)重估狀況。

主題機(jī)會

1、專項(xiàng)債資金可用于收回閑置土地 促進(jìn)市場止跌回穩(wěn)

自然資源部發(fā)布關(guān)于運(yùn)用地方政府專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地的通知。其中提出，運(yùn)用專項(xiàng)債券資金收回收購存量閑置土地，是減少市場存量土地規(guī)模、改善土地供求關(guān)系增強(qiáng)地方政府和企業(yè)資金流動性、促進(jìn)房地產(chǎn)市場止跌回穩(wěn)的關(guān)鍵舉措。將優(yōu)先收回收購企業(yè)無力或無意愿繼續(xù)開發(fā)、已供應(yīng)未動工的住宅用地和商服用地。華源證券認(rèn)為，專項(xiàng)債直接有利于拓寬收儲資金來源，降低資金成本。另外，專項(xiàng)債將收儲范圍擴(kuò)大到土地儲備，政府可通過提升容積率更改土地性質(zhì)等方法提高收益率。有望加速實(shí)現(xiàn)推動土地和房屋庫存消化，促進(jìn)供求關(guān)系再均衡的政策初衷?？春梅康禺a(chǎn)市場止跌回穩(wěn)的前景。

2、商業(yè)航天投融資火熱 項(xiàng)目建設(shè)提速

商業(yè)航天蘊(yùn)含的科技價值、經(jīng)濟(jì)價值、社會價值不可估量，目前，世界各主要經(jīng)濟(jì)體都在緊鑼密鼓地布局這一重要賽道。中國也不例外。作為新質(zhì)生產(chǎn)力的重要組成部分，商業(yè)航天在吸引關(guān)注的同時也吸引了大量資金，投融資端的火熱趨勢從年初延續(xù)至今。IT桔子數(shù)據(jù)顯示，截至11月11日，年內(nèi)商業(yè)航天領(lǐng)域已發(fā)生投融資案件19起，超過2023年全年總數(shù)（17起）；19起投融資案件所涉金額共計55.51億元，是去年全年投融資總額（46.03億元）的1.21倍左右。事實(shí)上，當(dāng)前國內(nèi)多地正在推動商業(yè)航天項(xiàng)目建設(shè)加速落地。例如，在海南，長征八號運(yùn)載火箭已經(jīng)在文昌國際航天城發(fā)射區(qū)內(nèi)的海南商業(yè)航天發(fā)射場一號發(fā)射工位順利完成發(fā)射場合練任務(wù)，為即將到來的發(fā)射任務(wù)做準(zhǔn)備；在北京，全國首個商業(yè)航天共性科研生產(chǎn)基地——“北京火箭大街”項(xiàng)目已經(jīng)開工，正在建設(shè)中。

3、多家企業(yè)跨界入局 角逐人形機(jī)器人萬億美元級藍(lán)海市場

高工機(jī)器人產(chǎn)業(yè)研究所（GGII）所長盧瀚宸表示，人形機(jī)器人作為具身智能最佳的載體之一，無疑會成為眾多企業(yè)爭相入局的賽道。其中，出現(xiàn)了越來越多跨界“玩家”的身影。既有特斯拉、比亞迪等汽車行業(yè)巨擘，也有谷歌、亞馬遜、華為、小米、科大訊飛等科技企業(yè)，還有美的集團(tuán)、格力電器、海爾智家等傳統(tǒng)家電巨頭。花旗銀行發(fā)布的最新報告預(yù)測，到2050年，全球人形機(jī)器人市場規(guī)模將達(dá)7萬億美元，全球人形機(jī)器人數(shù)量將達(dá)到6.48億臺。

公司新聞

1、紫江企業(yè)：控股子公司紫江新材不直接從事固態(tài)/半固態(tài)電池的生產(chǎn)

紫江企業(yè)(600210)11月11日晚間發(fā)布異動公告，公司控股58.94%的子公司上海紫江新材料科技股份有限公司主營產(chǎn)品為鋰電池鋁塑膜，鋁塑膜廣泛用于3C、儲能及動力電池，紫江新材不直接從事固態(tài)/半固態(tài)電池的生產(chǎn)。根據(jù)2024年前三季度財務(wù)數(shù)據(jù)(未經(jīng)審計)，紫江新材營業(yè)收入占公司營業(yè)收入6.05%，對公司影響較小。此外，公司通過直接或間接控股98.91%的子公司上海紫江創(chuàng)業(yè)投資有限公司持有中航民用航空電子有限公司15%股權(quán)，中航民用持有中航通用電氣民用航電系統(tǒng)有限責(zé)任公司（簡稱“昂際航電”）50%股權(quán)，昂際航電屬于公司的參股公司，不在公司合并報表范圍內(nèi)。

2、山推股份：擬18.41億元收購山重建機(jī)100%股權(quán)

山推股份(000680)11月11日晚間公告，公司擬支付現(xiàn)金購買臨沂山重工程機(jī)械有限公司持有的山重建機(jī)有限公司（簡稱“山重建機(jī)”）100%股權(quán)，交易價格為18.41億元。交易完成后，山重建機(jī)將成為公司的全資子公司。公司同日披露2024年前三季度利潤分配預(yù)案：擬向全體股東每10股派現(xiàn)金紅利0.30元（含稅），預(yù)計派發(fā)現(xiàn)金4500.98萬元。

3、華海誠科：籌劃購買華威電子100%股權(quán) 股票停牌

華海誠科(688535)11月11日晚間公告，公司正在籌劃通過現(xiàn)金及發(fā)行股份相結(jié)合的方式，購買衡所華威電子有限公司（簡稱“華威電子”）100%的股權(quán)同時募集配套資金。公司股票自2024年11月12日開市起開始停牌，預(yù)計停牌時間不超過5個交易日。

4、世茂能源：擬發(fā)行股份購買詹鼎科技控股權(quán)

世茂能源(605028)11月11日晚間公告，公司正在籌劃發(fā)行股份及支付現(xiàn)金購買南通詹鼎材料科技有限公司不低于58.07%的股權(quán)，詹鼎科技估值不超過12億元。最終收購比例及具體收購價格需在盡職調(diào)查及評估后確定。公司與詹鼎科技控股股東上海東福元企業(yè)發(fā)展中心（有限合伙）、上海旭寅詹鼎企業(yè)發(fā)展中心（有限合伙）于2024年11月10日共同簽署了《股權(quán)轉(zhuǎn)讓意向協(xié)議》。此次交易可能構(gòu)成重大資產(chǎn)重組，目前尚處于籌劃階段，相關(guān)證券自2024年11月11日起停牌，預(yù)計停牌時間不超過10個交易日。

5、嘉必優(yōu)：擬購買歐易生物65%股權(quán) 股票復(fù)牌

嘉必優(yōu)(688089)11月11日晚間公告，公司擬以發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式向14名交易對方購買上海歐易生物醫(yī)學(xué)科技有限公司（簡稱“歐易生物”）65%的股權(quán)，并募集配套資金。截至預(yù)案簽署日，本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的審計、評估工作尚未完成，本次交易標(biāo)的資產(chǎn)的預(yù)估值及交易價格尚未確定。通過本次交易，上市公司主營業(yè)務(wù)將進(jìn)一步向科研技術(shù)服務(wù)領(lǐng)域延伸，打造“技術(shù)服務(wù)+創(chuàng)新功能性高分子挖掘+產(chǎn)品輸出”一體化的產(chǎn)業(yè)服務(wù)平臺。公司股票將于11月12日開市起復(fù)牌。

6、豪悅護(hù)理：擬3.6億元收購絲寶護(hù)理100%股權(quán)

豪悅護(hù)理(605009)11月11日晚間公告，公司與湖北絲寶股份有限公司、梁亮勝及湖北絲寶護(hù)理用品有限公司共同簽署《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，約定公司受讓絲寶股份持有絲寶護(hù)理100%股權(quán)，交易價款為3.6億元。本次交易完成后公司持有絲寶護(hù)理100%股權(quán)。

7、華鼎股份：擬向控股股東定增募資不超過7.08億元

華鼎股份(601113)11月11日晚間公告，公司擬向特定對象發(fā)行A股股票，發(fā)行數(shù)量不超過2.5億股，發(fā)行對象為公司控股股東真愛集團(tuán)。本次發(fā)行股票定價基準(zhǔn)日前20個交易日公司股票交易均價為3.53元/股，發(fā)行價格為2.83元/股，不低于定價基準(zhǔn)日前20個交易日股票交易均價的80%。募集資金金額不超過7.08億元，用于年產(chǎn)6.5萬噸高品質(zhì)差別化錦綸PA6長絲項(xiàng)目。

8、日豐股份：擬向控股股東定增募資不超2.3億元

日豐股份(002953)11月11日晚間公告，公司擬向特定對象發(fā)行股票募集資金總額不超過2.3億元，在扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后將全部用于補(bǔ)充流動資金及償還銀行貸款。發(fā)行對象為公司控股股東、實(shí)際控制人馮就景，馮就景以現(xiàn)金方式認(rèn)購本次發(fā)行的全部股票。

9、賽輪輪胎：瑞元鼎實(shí)擬5億元—10億元增持公司股份

賽輪輪胎(601058)11月11日晚間公告，公司實(shí)際控制人袁仲雪之一致行動人瑞元鼎實(shí)計劃自公告披露之日起6個月內(nèi)，通過上海證券交易所集中競價交易方式增持公司股份，增持資金總額不低于5億元，不超過10億元。瑞元鼎實(shí)已取得交通銀行出具的《貸款承諾函》，交通銀行承諾對瑞元鼎實(shí)增持公司股份提供7億元的貸款。

10、星源材質(zhì)：子公司與大眾集團(tuán)旗下動力電池子公司簽訂定點(diǎn)協(xié)議

星源材質(zhì)(300568)11月11日晚間公告，公司全資子公司Senior Material (Europe) AB（簡稱“歐洲星源”）在互利共贏的前提下，與德國大眾集團(tuán)旗下動力電池子公司（簡稱“客戶”）簽訂了《定點(diǎn)協(xié)議》，約定自2025年至2032年期間由歐洲星源向客戶供應(yīng)濕法涂覆鋰離子電池隔膜材料。如協(xié)議順利履行，2025—2032年期間預(yù)計將累計供貨約20.9億平方米濕法涂覆鋰離子電池隔膜材料。

11、特銳德：控股子公司簽訂5.28億元充電站銷售與服務(wù)合同

特銳德(300001)11月11日晚間公告，近日，公司控股子公司特來電新能源股份有限公司（簡稱“特來電”）與北京逸安啟新能源科技有限公司（簡稱“逸安啟”）簽署《充電站銷售與服務(wù)合同》，合同總金額約5.28億元（不含稅）。逸安啟是華晨寶馬汽車有限公司與梅賽德斯—奔馳（中國）投資有限公司成立的合資公司。本次交易的標(biāo)的系由特來電按照寶馬要求建設(shè)并運(yùn)營的充電站。

12、英搏爾：將為億航智能無人駕駛eVTOL提供動力電機(jī)及控制器產(chǎn)品

英搏爾(300681)11月11日晚間公告，公司于今日收到億航智能設(shè)備（廣州）有限公司下發(fā)的產(chǎn)品技術(shù)開發(fā)通知函，公司將為該客戶無人駕駛eVTOL（電動垂直起降航空器）產(chǎn)品開發(fā)提供動力電機(jī)及控制器產(chǎn)品。具體型號的開發(fā)事項(xiàng)、供應(yīng)時間、價格以及數(shù)量均以雙方簽訂的供應(yīng)協(xié)議或銷售訂單為準(zhǔn)。